#bbas3

Estimativas da XP Investimentos indicam que o dividend yield (DY) – que mensura a quantidade de proventos pagos pelo valor da ação – do Banco do Brasil (BBAS3) deve ser de 11,8% no ano de 2023.

Fonte: Suno

Os cinco maiores bancos brasileiros têm em mãos recursos equivalentes à toda a economia brasileira. Turbinado pelo aumento de crédito para suprir a demanda maior durante a pandemia de coronavírus, o volume de ativos totais das instituições financeiras atingiu R$ 7,36 trilhões ao fim de março. Esse montante superou, pela primeira vez, o Produto Interno Bruto (PIB) brasileiro, que foi de R$ 7,3 trilhões em 2019, conforme dados do Instituto Brasileiro de Geografia e Estatística (IBGE) publicados em março. O resultado ocorreu em meio à expansão do crédito, enquanto a economia brasileira tenta ganhar tração. Do fim de 2017 para cá, a correlação crédito/PIB subiu de 47,1% para 48,9%, segundo o Banco Central. Se for considerado apenas o crédito livre, com o qual os grandes bancos atuam, o avanço foi ainda maior: subiu de 23,6% para 28,8%. O presidente da Federação Brasileira de Bancos (Febraban), Isaac Sidney, afirmou que o aumento na proporção entre ativos dos bancos e o PIB tem correlação direta com a expansão do crédito nos últimos anos frente ao desempenho econômico. "O aumento na relação crédito/PIB não é sinônimo de maior rentabilidade ou lucro." Além disso, em momentos de crise os bancos atraem maior volume de depósitos, uma vez que o investidor busca mais segurança, segundo Claudio Gallina, diretor sênior de instituições financeiras da Fitch Ratings para América Latina. "Assim, a liquidez do sistema (que já vinha muito boa e robusta) aumenta mais", disse. "Isso indica que os bancos teriam até mesmo mais dinheiro para emprestar." Com a crise, o crédito ganhou impulso adicional com a explosão da demanda nos grandes bancos. O saldo conjunto dos empréstimos nas cinco maiores instituições cresceu quase R$ 176 bilhões no primeiro trimestre em relação ao fim de dezembro, totalizando R$ 3,31 trilhões. Em um ano, o aumento foi de quase R$ 348 bilhões. O salto nas carteiras foi capitaneado, principalmente, por empréstimos a grandes empresas. O movimento foi acompanhado por uma enxurrada de críticas aos grandes bancos, por restringirem o crédito e elevarem juros em meio à turbulência. A despeito da injeção de R$ 1,2 trilhão de liquidez em medidas do Banco Central para apoiar o sistema financeiro no enfrentamento da covid-19. Os bancos anunciaram uma série de medidas de apoio financeiro, mas admitem que, diante da piora do risco na economia, é natural maior rigor no crédito. O presidente do Itaú Unibanco (ITUB4), Candido Bracher, afirmou semana passada não ser possível o crédito crescer no mesmo ritmo da demanda, que deve se reduzir daqui para frente. "O crescimento do crédito será muito mais baixo, se é que haverá crescimento em 2020", disse, em transmissão ao vivo.

Renegociações

Os bancos já concederam mais de R$ 540 bilhões em créditos na pandemia, segundo balanço da Febraban, considerando novos empréstimos, renovações e postergações de parcelas. Para os próximos meses, a expectativa é de que o crédito novo ceda espaço a uma onda de renegociações e reestruturações de dívidas de empresas que viram seu faturamento despencar. No segmento de pessoa física, a demanda por crédito caiu no primeiro trimestre, mudando a dinâmica vista até então. Esse movimento deve continuar, com o aumento do desemprego e a perda de renda. A queda, principalmente no financiamento imobiliário, obrigou a Caixa a rever suas projeções. "De fato, a crise muda toda a dinâmica. A demanda de crédito vem sendo totalmente diferente. Estamos avaliando", afirmou Pedro Guimarães, presidente do banco público, durante a publicação do balanço do primeiro trimestre. Em uma perspectiva de médio e longo prazo, o presidente e fundador da Mauá Capital e ex-diretor do Banco Central, Luiz Fernando Figueiredo, vê maior pressão por parte das fintechs na disputa por recursos com os grandes bancos, que foi comprometido na crise. Os próprios pesos pesados do setor admitem que a trégua é temporária. "Com os reflexos do juro mais baixo, mais decente, e uma maior concorrência vinda das fintechs, o Brasil está se tornando mais normal, mas a crise atrapalhou."

Provisões

A pandemia também fez os bancos ampliarem os recursos reservados para compensar perdas, com temor quanto ao impacto futuro na inadimplência. A leitura, ao menos até aqui, é de que a crise será bem mais severa que as anteriores, incluindo a desencadeada pela Operação Lava Jato e ainda a turbulência financeira de 2009. O reforço nas provisões custou mais os bancos. No primeiro trimestre, as despesas com provisões para devedores duvidosos passaram dos R$ 30 bilhões, um salto de cerca de 45% em relação aos três meses anteriores. Dos cinco grandes bancos, somente Santander (SANB11) e Caixa não fizeram o movimento de criar colchões para perdas adicionais por conta da crise. "O balanço da Caixa é, continua e continuará extremamente sólido", afirmou Pedro Guimarães, presidente da instituição. Como consequência de uma postura mais conservadora dos bancos, o lucro líquido combinado de Itaú (ITUB4), Bradesco (BBDC4), Santander (SANB11), Banco do Brasil (BBAS3) e Caixa encolheu 25,6% no primeiro trimestre. Esse resultado foi para menos de R$ 18 bilhões, na comparação com o mesmo período de 2019, quando foi de mais de R$ 24 bilhões. "Mesmo mantendo níveis confortáveis de solidez, liquidez e capitalização, a atual crise também atingiu o setor bancário", disse Isaac Sidney, presidente da Febraban.

Resultados dos Bancos no 1T20

Os resultados do Banco do Brasil (BBAS3) referente a suas operações do primeiro trimestre de 2020, foram divulgados no dia 07/06. Veja neste artigo os principais destaques do resultado do Banco do Brasil do 1t20 e a análise fundamentalista da empresa. Confira o calendário de divulgação de resultados do 1t20 das empresas listadas na Bolsa de Valores e a análise das empresas que a equipe do The Capital Advisor está realizando. Leia até o final e descubra se a BBAS3 vale a pena investir.

Sobre o Banco do Brasil

O Banco do Brasil é uma instituição financeira de economia mista, controlada pelo Governo Federal, considerado o maior banco da América Latina. O banco atua em diferentes negócios, assim como: Serviços bancários;Mercado de capitais;Gestão de recursos de terceiros;Seguros de vida, patrimonial e automóvel, planos de previdência complementar e títulos de capitalização;Meios de pagamento. Composição acionária do Banco do Brasil Nome% ON% PN% TotalMinistério Da Economia50,00%0,00%50,00%Outros49,50%0,00%49,50%Ações Tesouraria0,50%0,00%0,50% Banner will be placed here

Avaliação de Governança

O Banco do Brasil está listado na Bolsa de Valores no segmento Novo Mercado, nível mais alto da B3. EmpresaBco Brasil S.A.CódigoBBAS3 SubsetorIntermediários FinanceirosSegmento de ListagemBancosTag Along100%Free Float50%Principal AcionistaMinistério Da EconomiaSitehttps://ri.bb.com.br/ O Banco do Brasil possui um free float acima de 25%, o que não representa nenhum problema de liquidez nas negociações das ações para o acionista. O estado possui a maioria das ações ON, atualmente 50%, se você não se sente confortável em ter o governo como sócio, talvez essa empresa não sirva para você. A empresa possui um tag along acima de 80%, indicando que o acionista minoritário estará protegido se os controladores da empresa vendam sua participação na companhia. Ambos indicadores ajudam na análise da governança corporativa da empresa, porém não dizem respeito da sua capacidade de geração de caixa ou de sua rentabilidade. Agora chegou a hora analisar os resultados e os principais múltiplos da análise fundamentalista da companhia.

Resultado do Banco do Brasil no 1t20

O Banco do Brasil apresentou um lucro líquido de R$ 3,2 bilhões no 1t20, uma baixa de -18,6% em relação ao mesmo trimestre do ano anterior. Confira os principais destaques dos resultados do Banco do Brasil do primeiro trimestre de 2020: Indicador4t191t20Evolução (%)Lucro Líquido (R$)5,6 B3,2 B-43,2%Margem Ebitda (%)---Margem Bruta (%)22,7%-0,2%-22,9 p.p.Margem Líquida (%)---

Resultados Operacionais do Banco do Brasil no 1t20

Confira os destaques operacionais do Banco do Brasil, referente às suas operações do 1t20. No 1t20, a receita de prestação de serviços apresentou crescimento de R$ 271,9 bilhões na comparação com o 1t19. As despesas administrativas apresentaram crescimento de 2,7% em relação ao 1T19.  O índice de eficiência em 12 meses atingiu 36,2% no 1T20, apresentando crescimento de 90 bps em relação ao 1T19. A carteira de crédito do Banco do Brasil totalizou R$ 619,0 bilhões, apresentando crescimento de 4,2% na comparação com o 1t19.  A carteira de crédito negócios varejo, totalizou R4 278,8 bilhões no 1t20, apresentando crescimento de 10,5% na comparação com o 1t19. Em seu balanço, a companhia ressaltou que a melhora na carteira de crédito negócios, foi influenciado pelo desempenho positivo do segmento pessoa física.

Gráfico: carteira negócios varejo Banco do Brasil 1t20 A carteira rural apresentou desempenho positivo no 1t20, apresentando crescimento de 2,5% na comparação com o 1t19. com destaque para o investimento agropecuário que cresceu 23,9% no trimestre.

Gráfico: Atacado Pessoa Jurídica do Banco do Brasil O índice de inadimplência, qual demonstra a relação entre as operações vencidas há mais de 90 dias e o saldo da carteira de crédito classificada alcançou 3,17% no 1t20.  O Banco mantém cobertura compatível com o perfil de risco de sua carteira, e o índice de cobertura foi de 200,1% no 1t20. 

Resultados Financeiros do Banco do Brasil no 1t20

A margem financeira bruta do Banco do Brasil atingiu R$ 14 bilhões no 1t20, apresentando alta de 9,9% na comparação com o 1t19. A provisão para crédito de liquidação duvidosa (PCLD) ampliada do Banco do Brasil atingiu R$ 5,53 bilhões no 1t20, apresentando crescimento de 63,3% na comparação com o 1t19. A margem financeira líquida do Banco do Brasil atingiu R$ 8,46 bilhões no 1t20, apresentando queda de -9,5% na comparação com o 1t19. O Prejuízo Bruto do Banco do Brasil atingiu R$ 97,8 milhões no 1t20, versus lucro bruto de R$ 8,0 bilhões no 1t19. No 1t20, as despesas administrativas cresceram 2,7% em relação ao 1t19. A Margem bruta do Banco do Brasil atingiu -0,2% no 1t20, apresentando retração de -25,6 ponto percentual na comparação com o 1t19.  O lucro líquido do Banco do Brasil atingiu R$ 3,2 bilhões no 1t20, apresentando retração de -18,6% na comparação com o 1t19. 

Gráfico: Histórico de lucros trimestrais do Banco do Brasil. Fonte: GuiaInvest. A rentabilidade do patrimônio líquido do Banco do Brasil totalizou 16,8% no 1t20, apresentando crescimento de 2,2 pontos percentuais na comparação com o 1t19. Para fazer uma análise do desempenho da empresa, quanto a empresa gera de retorno financeiro, avalie também outros indicadores de rentabilidade, como o giro do ativo e o Retorno sobre o Ativo (ROA).

Índice de Basiléia do Banco do Brasil

O Índice de Basiléia é um importante indicador para medir a solvência das instituições financeiras. Veja a evolução histórica dos últimos 10 anos do Índice de Basiléia do Banco do Brasil:

Gráfico: Histórico Índice de Basiléia Banco do Brasil. Fonte: GuiaInvest O Índice de Basiléia do Banco do Brasil em março de 2020, totalizou 17,8%, apresentando retração de 0,8 ponto percentual na comparação com dezembro de 2019. O Índice de capital nível I saltou para 13,9%, enquanto o nível de capital nível II diminuiu para 3,9% no trimestre. Por sua vez, o Índice de capital Principal ficou em ficou em 9,98% no período. Além do endividamento, lembre-se sempre de analisar os outros indicadores de estrutura de capital da empresa, como o endividamento geral, terceiros, composição e imobilização de recursos e não recorrentes. Faça uma comparação do endividamento dos concorrentes da empresa, que estão inseridas no mesmo setor. Por fim, avalie também os indicadores de liquidez que fazem parte do conjunto de índices financeiros, para  medir a capacidade financeira da empresa em satisfazer seus deveres junto a terceiros.

Principais Indicadores Fundamentalistas

Veja abaixo os principais indicadores fundamentalistas do Banco do Brasil para iniciar a sua análise dos fundamentos da BBAS3. Indicador12/201903/2020Evolução (%)Preço/Lucro (P/L)8,04,6-42,5%Preço/Valor Patrimonial (PVPA)1,40,8-42,8%Dividend Yield (DY) %4,8%8,7%3,9 p.p.Valor de Mercado (R$)150,6 B79,5 B-47,2%Lucro por Ação (LPA) $6,62526,0204-9,1%Rent. Patr. Líq. (ROE) %17,2%16,8%-0,4 p.p.Data Divulgação06/05/2007/05/20- * Indicadores com base na data de 07/05/2020.  Fonte: GuiaInvest Para aplicar todos esses filtros e fazer uma rápida análise fundamentalista, levei menos de 5 minutos com a ferramenta GuiaInvest PRO. Você pode assinar a ferramenta com preço promocional e ainda receber gratuitamente o PDF  “13 Ações do Corona Opportunity”, que são empresas de setores variados, com o Score mais alto de cada setor.

Teleconferência de Resultados Banco do Brasil 1t20

Ouça aqui a Transmissão da Teleconferência do Banco do Brasil do 1t20. Documentos e arquivos dos Resultados do Banco do Brasil do 1t20.  Press Release 1t20;ITR 1º Trimestre 2020;Planilha de Resultados 1t20. Para conferir os resultados de outros trimestres, em texto ou áudio, acesse a Central de Resultados do Banco do Brasil.

BBAS3 Vale a Pena?

O Banco do Brasil entregou seus resultados do 1t20, de acordo com as expectativas dos acionistas, registrando lucro líquido de R$ 3,2 bilhões. O menor resultado foi impactado pelo reforço de provisões que totalizaram R$ 2,04 bilhões no período. No segmento de investimentos, as operações com títulos e valores mobiliários saltaram para R$ 64 milhões, demonstrando uma performance melhor no trimestre. No segmento de gestão de recursos, o banco encerrou o trimestre com R$ 4,5 trilhões em recursos administrados. Como ponto positivo, houve o aumento da margem bruta, visto que saltou para 9,9% totalizando R$ 14,0 bilhões no trimestre. Em relação às receitas de tarifas, o banco apresentou crescimento 4,0% na comparação com o 1t19. Encerrando  trimestre com R$ 1,58 trilhão de ativos sob custódia. Sendo uma oportunidade de investimento, visto que as ações BBAS3 estão descontadas no momento devido o atual cenário de crise, provocada pela pandemia de coronavírus. Se você quer investir em ações com ótimos fundamentos e que estão sendo negociadas com desconto em relação ao seu preço justo, garanta a sua vaga na minha Carteira Jóias da Bolsa e receba o meu acompanhamento. Conheça a estratégia de investimento utilizada por Warren Buffett para identificar as barganhas escondidas na bolsa de valores.

Sumário dos Resultados do Banco do Brasil 1t20

Os resultados do Banco do Brasil (BBAS3) referente a suas operações do quarto trimestre de 2019, foram divulgados no dia 13/02. Veja neste artigo os principais destaques do resultado do Banco do Brasil do 4T19 e se a BBAS3 vale a pena investir.  Confira o calendário de divulgação de resultados do 4T19 das empresas listadas na Bolsa de Valores e a análise das empresas que a equipe do The Capital Advisor está realizando. Data da divulgação: 13 de fevereiro de 2020.

Sobre o Banco do Brasil

Conheça um pouco sobre o Banco do Brasil: data de fundação, core business, mercados onde atua, principais clientes. O Banco do Brasil é uma instituição financeira de economia mista com mais de 210 anos de história. Atuando nos segmentos: Bancário, Investimentos, Gestão de recursos, Meios de pagamentos, Seguridade (Seguros, Previdência e Capitalização). O banco apresenta alta abrangência geográfica estando localizado em mais de 99% dos municípios do país. Distribuição Geográfica - Banco do Brasil Banner will be placed here

Avaliação de Governança

O Banco do Brasil está listado na Bolsa de Valores no segmento Novo Mercado, nível mais alto da B3. EmpresaBco Brasil S.A.CódigoBBAS3 SubsetorIntermediários FinanceirosSegmento de ListagemBancosTag Along100%Free Float50%Principal AcionistaMinistério Da EconomiaSitehttps://ri.bb.com.br/

Resultado do Banco do Brasil 4t19

O atual cenário econômico marcado pela recuperação econômica e redução da taxa básica de juros, impulsionou o resultado do Banco do Brasil do 4T19. Em especial pela melhora na carteira de crédito no varejo que apresentou melhor resultado no período. Assim, a divulgação dos resultados do 4T19 no Banco do Brasil vieram acima das expectativas do mercado com destaque para: Lucro líquido de R$ 4,6 bilhões, registrando crescimento de 20,3% na comparação com o período anterior; Considerado o banco mais sustentável no ranking Global 100 de 2019, da Corporate Knights; Spread das operações de crédito apresentou crescimento de 59 bps na comparação com o 4T18.

Resultados financeiros do Banco do Brasil

A margem financeira bruta totalizou R$ 14,0 bilhões no 4T19, registrando aumento de 11,6% quando comparado ao mesmo período anterior. As despesas financeiras do resultado de captação totalizaram R$ 5,3 bilhões no 4T19, registrando queda de 17,5% na comparação com o 4T18. Logo o resultado da despesa financeira de captação institucional atingiu R$ 2,4 bilhões no 4T19, apresentando queda de 5,7% na comparação com o mesmo período anterior. A queda na despesa financeira de captação institucional foi influenciada pelas menores despesas com letras financeiras e pela queda nos títulos indexados à taxa média Selic. As operações de crédito do Banco do Brasil são segmentadas em pessoa física, pessoa jurídica e agronegócios. As receitas com operações de crédito pessoa física totalizaram R$ 9,8 bilhões no 4T19, registrando crescimento de 5,3% quando comparado com o 4T18. No qual foram influenciados pela melhor performance para as linhas de empréstimo pessoal e crédito consignado, cujo saldo apresentou melhora de 4,0% quando comparado ao mesmo período. Gráfico: Distribuição das Receitas de Crédito - Banco do Brasil Logo as receitas com operações de crédito pessoa jurídica atingiu R$ 3,7 bilhões no 4T19, registrando queda de -11,9% quando comparado ao 4T18.  As receitas com operações de crédito agronegócios totalizaram R$ 3,5 bilhões no 4T19, apresentando queda de -8,2% quando comparado com o 4T18. O menor desempenho registrado no segmento agronegócios foram influenciados pela queda da TMS, que compõe a taxa de equalização. Por seu lado, a receita financeira com operações de crédito total atingiu R$ 18,1 bilhões no 4T19, apresentando queda de -2,0% quando comparado com o mesmo período anterior. Prestação de Serviços Na comparação com o 4T18 os segmentos de cartão de crédito e débito, operações de crédito e garantia, arrecadações, subsidiárias controladas no exterior e tesouro nacional tiveram uma pior performance. Em contrapartida, o destaque ficou para o crescimento de R$ 92,9 milhões em ‘seguros, previdência e capitalização’, justificado pela melhor performance na BB Corretora. O resultado da prestação de serviços cresceu 0,6% em relação ao 3T19, e 3,8% na comparação com o 4T18. Despesas administrativas As despesas de pessoal totalizaram R$ 5,5 bilhões no 4T19, registrando crescimento de 11,3% na comparação com o 4T18. Sendo influenciadas pela contribuição complementar à Cassi, decorrente da aprovação da proposta de reforma estatutária em votação realizada em novembro de 2019. As outras despesas administrativas atingiram R$ 3,0 bilhões no 4T19, registrando crescimento de 4,3% na comparação com o 4T18. Estrutura de capital do Banco do Brasil O índice de Basileia atingiu 18,58% em dezembro de 2019, logo o índice de capital nível I chegou a 13,55%, sendo 10,02% de capital principal, e o patrimônio de referência alcançou R$ 132,2 bilhões.

Gráfico: Índice de Basiléia - Banco do Brasil Crédito A carteira de crédito classificada pessoa física apresentou crescimento de 8,9% na comparação com dezembro de 2018. Logo a carteira de crédito classificada pessoa jurídica de agronegócio apresentou retração de -10,9% e -4,2% respectivamente. A carteira de crédito classificada total apresentou retração de -3,2% na comparação com o 4T18.  Por seu lado, a carteira de crédito ampliada apresentou retração de -2,6% na comparação com dezembro de 2018.

Gráfico: Carteira de Crédito Ampliada - Banco do Brasil Captações  O montante de captações comerciais cresceu 0,2% em relação a setembro de 2019, influenciado principalmente pelo crescimento do saldo de depósitos à vista, a prazo e de poupança.  Na comparação anual, os depósitos de poupança e judiciais influenciaram o crescimento de 3,4%, parcialmente compensados pela queda em LCA, depósitos interfinanceiros e operações compromissadas com títulos privados. Índice de Eficiência O desempenho operacional medido pelo índice de eficiência apresentou melhoria nos últimos trimestres.

Gráfico: Índice de Eficiência - Banco do Brasil Serviços financeiros Em dezembro de 2019 a base de cartões com uso recorrente na função crédito cresceu 7,2% em comparação ao mesmo período do ano anterior.  Na função débito o aumento foi de 1,9%, resultado das ações de comercialização e indução ao uso, com destaque para estratégia não correntista e para expansão da comercialização em ambiente digital. O volume total faturado por meio dos cartões do Banco do Brasil no 4T19 alcançou R$ 85,9 bilhões, resultado 7,6% maior que o mesmo período do ano anterior. O resultado líquido com o negócio de cartões apresentou queda de -38,4% na comparação com o 4T18.

Principais Indicadores Fundamentalistas

Veja abaixo os principais indicadores do Banco do Brasil para iniciar a sua análise fundamentalista da BBAS3. Indicador09/201912/2019Preço/Lucro (P/L)7,88,4Preço/Valor Patrimonial (PVPA)1,3    1,5 Dividendos (DY) %5,6%4,8%Valor de Mercado $125,6 B150,6 BLucro por Ação (LPA) $5,74146,2784Rent. Patr. Líq. (ROE) %16,9%18,1%Rentab. do Ativo %1,0%1,2%Data Divulgação07/11/1913/02/20 * Indicadores com base na data de 17/02/2020

Teleconferência de Resultados Banco do Brasil 4t19

Ouça a Transmissão da Teleconferência do Banco do Brasil do 4T19. abaixo: Documentos e arquivos dos Resultados do Banco do Brasil do 4T19.  Press Release 4T19;ITR 4º Trimestre 2019;Apresentação 4T19;Planilha de Resultados 4T19; Para conferir os resultados de outros trimestres, em texto ou áudio, acesse a Central de Resultados do Banco do Brasil.

BBAS3 Vale a Pena?

Os resultados do Banco do Brasil do 4T19 vieram acima das expectativas, fechando o ano de 2019 com R$ 1,4 bilhão de ativos sob gestão. O melhor desempenho do 4T19 foi impulsionado pelo crescimento das receitas com prestação de serviços, o banco também apresentou melhor performance no Retorno sobre o patrimônio líquido. No geral, BBAS3 vale a pena, o banco realizou diversas melhorias como estruturação digital e melhor desempenho operacional sendo observado pelo avanço no índice de eficiência. Podendo ressaltar que o banco apresenta possibilidade de expansão de suas operações no longo prazo.

Resultados do Banco do Brasil 4T19

Descobrir como investir nas melhores ações da bolsa de valores, vai permitir que você tenha acesso aos investimentos com maior potencial de lucro, além de evitar prejuízos indesejados. Esse artigo tem o objetivo de revelar o método perfeito para você fazer uma rápida análise fundamentalista, que identifica os pontos positivos e negativos das principais empresas listadas na bolsa de valores.  Hoje você descobrirá se Comprar Ações do Banco do Brasil Hoje Vale a Pena. Mas antes de revelar se investir no Banco do Brasil vale a pena ou tentar descobrir se a BBAS3 vai subir ou cair, alguns avisos importantes: Não se endivide para investir em ações;Não venda nada de valor para poder investir;Comece com pouco dinheiro, faça os aportes mensalmente e monte sua carteira de investimentos aos poucos;Conheças as melhores corretoras de valores e escolha a que melhor atende às suas necessidades; Não esqueça de diversificar seu portfólio, faça uma boa alocação de ativos;Lembre-se que a renda fixa é importante para dar equilíbrio e para ajudar você com uma reserva de emergência. Não se exponha 100% em renda variável;Conheça a Análise Fundamentalista para saber como investir em ações. Então, você está pronto para saber se BBAS3 Vale a Pena? Leia até o final e descubra hoje mesmo.

O que é o Banco do Brasil e as Ações BBAS3

O Banco do Brasil é uma companhia aberta de economia mista com sede em Brasília, fundado em 12 de outubro de 1808. Atualmente o Banco do Brasil é conhecido com um dos maiores bancos da América Latina. Figura: Atuação Banco do Brasil O Banco do Brasil se encontra presente em mais de 15 países, confira o mapa de atuação do BBAS3:

Ações BBAS3: Governança

O Banco do Brasil está listado na Bolsa de Valores no segmento Novo Mercado, nível mais alto da B3. EmpresaBanco Brasil S.A.CódigosBBAS3 SubsetorIntermediários FinanceirosSegmento de ListagemBancosTag Along100% ONFree Float21,7%Principal AcionistaMinistério Da Economia Sitehttps://ri.bb.com.br/ O Banco do Brasil adotou o segmento Novo Mercado no ano de 2006, desde então vem adotando práticas como a divulgação de suas demonstrações financeiras no formato US GAAP ou IFRS, free float mínimo de 25%, existência somente de ações ordinárias (ON). As ações BBAS3 fazem parte do Ibovespa, sua parcela no principal índice de desempenho nas cotações das ações corresponde à 3,48% da carteira total, representando uma parte significativa. 

Onde as Ações do Banco do Brasil (BBAS3) são Negociadas

As ações do Banco do Brasil são negociadas na Bovespa, a principal bolsa de valores do Brasil. Para ter acesso em realizar negociações com as ações BBAS3 o investidor brasileiro deve ter aberto conta em uma das melhores corretoras de valores que existem no Brasil atualmente. Após ter acesso ao home broker, poderá comprar e vender as ações do banco. Além das ações BBAS3 serem negociadas na Bovespa, em 2009 o banco lançou seu programa de Recibos depositários americanos (ADR) Nível 1. Dessa forma, as ações do Banco do Brasil são negociadas no mercado de balcão dos Estados Unidos, permitindo que investidores estrangeiros negociem as ações do Banco do Brasil. Banner will be placed here

Como ganhar com ações do Banco do Brasil (BBAS3)?

Existem diversas maneiras de se ganhar dinheiro com ações do Banco do Brasil (BBAS3) ou com ações de qualquer empresa listada na bolsa de valores.  As duas formas mais conhecidas são: Trade e Dividendos. Trade Você pode comprar ações do Banco do Brasil (BBAS3) e aguardar que se valorizem durante um determinado período de tempo (curto ou no médio prazo) e vendê-las a um preço mais alto. O trade tem diferentes prazos:  day trade: a operação inicia e termina no mesmo dia;swing trade: operação de venda ocorre de dois dias a algumas semanas;position trade: operação de venda ocorre de algumas semanas a meses.

Investimentos em longo prazo

Você pode investir nas ações do Banco do Brasil (BBAS3) com foco em se tornar sócio da empresa. Focar seus objetivos no longo prazo, participando do crescimento da empresa e consequentemente lucrando com a valorização de suas ações. Distribuição de dividendos Caso opte por comprar ações do Banco do Brasil (BBAS3), mantendo-as por um longo prazo (anos), será remunerado através de proventos, conhecidos como dividendos ou juros sobre capital (JCP). Por exemplo, a BBAS3 no acumulado do ano de 2019 distribuiu através de juros sobre capital próprio e dividendos aproximadamente R$ 2,00 por cada ação. Se você tivesse 1.000 ações aproveitando os momentos de correção equivalente na época aproximadamente a R$ 28 mil, receberia R$ 2 mil no ano. Em 29/11/2019 o Banco do Brasil irá distribuir o valor de R$ 0,36 por cada ação na forma de juros sobre capital próprio.

Evolução de Lucros das Ações Banco do Brasil (BBAS3)

Em 2019 o Banco do Brasil atingiu faturamento líquido de R$ 4,5 bilhões. O sinônimo mais próximo para as ações Banco do Brasil (BBAS3) é “crescimento constante”.  A empresa simplesmente não para de expandir sua operação e melhorar seus resultados. Veja a evolução de seus lucros nos últimos 10 anos:

Gráfico: Histórico de Lucro Banco do Brasil . Fonte: GuiaInvest.

Endividamento do Banco do Brasil (BBAS3)

O Índice de basiléia é um importante indicador utilizado na análise fundamentalista para avaliar o endividamento das instituições financeiras. Sendo conhecido como o índice que mede a capacidade de cobertura de pagamento. Repare como o índice de basiléia do Banco do Brasil permaneceu dentro do percentual regulatório de 11% exigido pelo Banco Central:

Gráfico: Histórico índice de basileia Banco do Brasil. Fonte: GuiaInvest Os resultados do 3T19 do Banco do Brasil foram acima das expectativas e os números em gerais da empresa são incríveis: Margem Bruta22,70%Rent. Patr. Líq. (ROE)16,9%Margem Líquida-Dívida Bruta / Pat. Líq.-Liquidez Corrente- O Banco do Brasil apresenta um ROE considerado médio na comparação com seus principais concorrentes. Na comparação com outros bancos do mesmo setor, o BB apresenta maior valor em ativos de alta liquidez, apresentando grande cobertura de capital caso aconteça eventualidades.

Cotação Ações Banco do Brasil (BBAS3)

É de conhecimento geral que, no mercado financeiro, os preços das ações acompanham os lucros das empresas, veja abaixo a cotação da BBAS3: Gráfico: Preço vs. LPA. Fonte: GuiaInvest A linha laranja é o lucro e a linha azul é o preço. Ambas variáveis possuem alta correlação.  O lucro da empresa cresceu mesmo em momentos de recessão. Atualmente estamos em uma inflexão do PIB, ou seja, iremos retomar o crescimento econômico, o que irá favorecer ainda mais o desempenho da empresa.

Análise Fundamentalista Banco do Brasil (BBAS3)

Para descobrir se vale a pena comprar ações do Banco do Brasil (BBAS3), é preciso fazer uma análise fundamentalista da BBAS3. Veja abaixo alguns indicadores fundamentalistas do Banco do Brasil para você iniciar a sua análise: Indicador03/1906/1909/19Preço/Lucro (P/L)9,59,97,9Preço/Valor Patrimonial (P/VPA)1,41,61,3Dividendos (DY) %4,0%4,1%5,6%Valor de Mercado $131,9 B147,5 B125,9 BLucro por Ação (LPA) $4,96665,35935,7414Rent. Patr. Líq. (ROE) %14,6%16,3%16,9%Margem Líquida %---Data Divulgação09/05/1908/08/1907/11/19 Preço sobre lucro (PL) O índice Preço/Lucro mede a relação entre o preço da ação pelo lucro por ação, ele é um importante indicador usado para medir o número de anos que um investidor levaria para recuperar o valor investido em uma ação pelo recebimento de dividendos. O P/L do Banco do Brasil (BBAS3) se encontra em 7,9 estando bem abaixo em relação aos seus principais concorrentes. Preço/Valor Patrimonial (PVPA) O P/VPA mede a relação entre o preço da ação dividido pelo valor patrimonial por ação, o índice P/VPA do Banco do Brasil se encontra em 1,3 podendo ser compreendido como o valor que o mercado está disposto a pagar pelo patrimônio líquido. Ou seja, a cada R$ 1,00 o mercado está disposto a pagar R$ 1,30 pelo patrimônio líquido do banco. Dividendos (DY) % O dividend yield é um indicador utilizado para medir a eficiência da empresa em relação a distribuição de dividendos. Ele mede a relação entre os dividendos pagos por ação pelo valor unitário da ação, o dividend yield do Banco do Brasil (BBAS3) se encontra em 5,6% podendo concluir que o banco é um ótimo pagador de dividendos, ganhando até mesmo do CDI.  Nos 9M19 o Banco do Brasil pagou aos seus acionistas o valor aproximado de R$ 2,00 na forma de dividendos e juros sobre o capital próprio (JCP). Valor de Mercado $ O valor de mercado é um importante indicador usado na análise fundamentalista, isso porque ele mede o valor de mercado da empresa em relação a cotação da ação, ou seja, multiplicando o preço atual da ação pelo número total de ações. O valor de mercado do Banco do Brasil (BBAS3) se encontra em R$ 133 bilhões referente às últimas cotações. Lucro por Ação (LPA) $ O lucro por ação mede a relação entre o lucro líquido pelo número de ações emitidas pela empresa, dessa forma, representa a parte do lucro líquido equivalente a cada ação. O lucro por ação do Banco do Brasil se encontra em 5,7 comparando com os principais concorrentes do setor, o Banco do Brasil mantém um lucro por ação alto. Apresentando vantagem em relação ao seus concorrentes. Rent. Patr. Líq. (ROE) % O ROE ou retorno sobre o patrimônio líquido é um excelente indicador que mede a relação entre o lucro líquido pelo patrimônio líquido. É utilizado para medir a eficiência em relação a geração de retorno sobre os investimentos realizados na empresa feitos com investimentos próprios e de terceiros. O ROE do Banco do Brasil (BBAS3) se encontra em 16,9% atualmente o banco apresenta um ROE médio na comparação com outros bancos do setor.

Método GI Score Line System

O método GI Score Line System ajuda a identificar as melhores ações da bolsa de valores. Trata-se de uma metodologia, desenvolvida pela empresa GuiaInvest, de avaliação dos mais importantes indicadores financeiros e fundamentalistas. Em um formato único, completo e de fácil interpretação, respeitando as características particulares de cada setor. O GI Score avalia mais de 15 indicadores fundamentalista (financeiros e mercado). O GI Line através de uma escala baseada em múltiplos históricos e na projeção de crescimento, demonstra o potencial de evolução em termos de preço da ação.  O resultado da avaliação é consolidado em uma métrica de pontuação, representado por uma barra de cores de rápido entendimento.  Pontuação do Método GI Score Line System O método GI Score Line System apresenta uma pontuação de 0 a 100, indicando a qualidade da empresa e do potencial de valorização das ações. PontuaçãoAvaliação80 - 100 pontosMuito bom60 - 80 pontosBom40 - 60 pontosMédio20 - 40 pontosRuim0 - 20 pontosMuito ruim GI Score O indicador GI Score apresenta uma pontuação de 0 a 100, gerando a seguinte interpretação dos fundamentos (financeiro e mercado) da empresa.

GI Score. Fonte: GuiaInvest DesempenhoLucro Líquido cresceu 7,1% a.a. nos últimos 5 anos.RentabilidadeROE cresceu 3,2% a.a. nos últimos 5 anos.Retorno ao AcionistaDentro da normalidadeNegociaçãoDentro da normalidadeEndividamentoDentro da normalidadeAdicionaisDentro da normalidade Veja abaixo o histórico de evolução do GI Score do Banco do Brasil (BBAS3), mostrando se a pontuação da empresa:

Gráfico: Histórico GI Score Banco do Brasil. Fonte: GuiaInvest. GI Line O indicador GI Line apresenta uma pontuação de 0 a 100, gerando a seguinte interpretação do preço da ação da empresa: Veja abaixo a pontuação do GI Line das Ações do Banco do Brasil (BBAS3), mostrando o nível de risco em comprar ações do Banco do Brasil hoje, e a probabilidade de ganho e perda deste investimento.

GI Line. Fonte: GuiaInvest. Com essa escala você consegue ter uma ideia se a ação BBAS3 vai subir ou se a BBAS3 vai cair. Caso queira ver a atual situação do preço das ações do Banco do Brasil (BBAS3) com a ferramenta do GuiaInvest, assine aqui a ferramenta com um desconto de 50% (oferta por tempo limitado). O método GI Score Line System fará toda a diferença nos seus lucros de longo prazo. Diariamente diversas pessoas perdem dinheiro na bolsa de valores por comprar ações no escuro. A bolsa de valores é a melhor forma de ganhar dinheiro nos investimentos, oferece a oportunidade de você se tornar sócio de excelentes empresas.

Vale a Pena Comprar Ações do Banco do Brasil Hoje?

A essa altura do texto você já deve ter descoberto se vale a pena comprar ações do Banco do Brasil hoje. A conclusão é que comprar ações do Banco do Brasil (BBAS3) é uma ótima alternativa para compor o seu portfólio no longo prazo. Baseado nos fundamentos históricos quantitativos (análise quantitativa), o Banco do Brasil apresenta excelente qualidade. Refletindo diretamente na consistência dos seus resultados.  Entretanto cabe ressaltar que para tomar uma decisão assertiva, sugiro que avalie aspectos que fogem aos números (análise qualitativa), como: Qualidade dos administradores;Concorrência;Fatores de riscos;Vantagem competitiva. Muitas pessoas me pediram um relatório com um passo a passo, com dica de 3 ações para comprar e lucrar pelos próximos 10 anos. Criei um material gratuito para ajudar você a escolher ações com enorme potencial de valorização e pagamento de dividendos, para que consiga ganhar dinheiro na bolsa de valores, mesmo que tenha pouco dinheiro ou ainda não saiba como investir!

Recebi um email a cerca de dois anos de um assinante que achei muito interessante. Ele pedia para eu recomendar as melhores ações pagadoras de dividendos para dezembro 2019. Na prática ele queria saber quais eram as empresas que tinham o costume de pagar dividendos nesta época do ano, entre Dezembro e Janeiro. Achei estranho e perguntei para ele: "Por que especificamente nesta época do ano, é importante para você ter essa renda extra?" Ele respondeu que não recebia décimo terceiro salário e que no fim do ano, precisava comprar presentes de Natal para as crianças. Em Janeiro, tinha que pagar IPTU e comprar material e uniforme escolar, e por fim em Fevereiro ainda tinha o IPVA do Carro. Engraçado que eu nunca mais falei com esse assinante, mas sempre que chega no fim do ano eu lembro deste email, e penso naquelas ações que podem ser boas pagadoras de dividendos para esse período.  Para ajudar ele e você, separei algumas das melhores pagadoras de dividendos para dezembro 2019.

Ferbasa (FESA4)

Analisando, os dados do Guiainvest, apresentados abaixo, vemos que Ferbasa historicamente anuncia dois juros sobre capital próprio em Dezembro. Um deles é pago em Dezembro e outro pago em Janeiro, o que é bem interessante para o nosso colega que enviou o email.

Tabela Histórico de Pagamento de Dividendos da Ferbasa. Fonte: Guiainvest Analisando o passado, ainda vemos que de 2014 a 2016, a companhia anunciou um provento e pagou em Janeiro e apenas antes de 2013 que ela anunciava em Dezembro e pagava em Março. Cabe ainda lembrar que a Ferbasa reconheceu no resultado de 3T2019 um crédito fiscal no valor de R$ 197 milhões e portanto seu lucro líquido veio maior, o que pode elevar os proventos pagos. Eu creio em um yield nesses próximo dois meses entre 2,5% e 4% sobre o valor atual da companhia de R$ 18,00.

Valid (VLID3)

Já faz algumas semanas que a Valid parou de cair e sua cotação começou a subir, principalmente depois da divulgação da divulgação dos resultados da Valid do 3T19. As ações que chegaram a valer menos que R$ 11,00 em Agosto de 2019 já estão em R$ 14,40. Na minha visão essa alta é inflada também pela expectativa de mais um grande provento distribuído no final do ano. Vamos ver o histórico de pagamento de dividendos abaixo.

Tabela Histórico de Pagamento de Dividendos da Valid. Fonte: Guiainvest. Vejam acima como nos últimos 4 anos a Valid distribuiu dividendos ou juros sobre o capital próprio no final do ano e pagou entre novembro e Janeiro do ano seguinte. Neste ano de 2019, a Valid aprovou o pagamento de um juros sobre capital próprio de R$ 0,35 por ação, equivalente a quase R$ 25 milhões no total. O lucro atual nos últimos 12 meses de R$ 94,7 milhões é muito próximo daqueles R$ 100 milhões alcançados em 2018.  Desta forma como em 2018, considerando o ano todo, a companhia distribuiu R$ 0,9737 por ação, na minha visão ainda tem uma diferença a pagar. Caso a empresa não distribua mais dividendos, este será o ano de menor dividendos da Valid desde 2016.  Eu acredito ainda em mais R$ 0,35, ou 2,5% de Yield mas como o atual foi anunciado para pagamento apenas em Abril de 2020, pode ser que ele não seja pago neste final de ano. Merece atenção.

Banco do Brasil (BBAS3)

O Banco do Brasil, tem costume de pagar juros sobre capital próprio várias vezes por ano.  Normalmente são 8 distribuições sendo duas por trimestre. As distribuições são bem previsíveis em termos de datas.  Em 2018, o Banco pagou R$ 0,1257 em 28/12/2018 e R$ 0,4169 em 30/11/2018. As ações ficaram ex-jscp nos dias 12/12 e 22/11 respectivamente. Em 2017, o Banco pagou R$ 0,0826 em 28/12/2017 e R$ 0,2232 em 30/11/2017. As ações ficaram ex-jscp nos dias 12/12 e 22/11 respectivamente. Em 2016, o Banco pagou R$ 0,0769 e R$ 0,1099, e as ações ficaram ex-jscp nos dias 13/12 e 22/11 respectivamente. Como vocês podem ver, se tudo correr como os anos anteriores, hoje, dia 21/11/2019 deve ter o anúncio de um juros sobre capital próprio do Banco do Brasil, e amanhã dia 22/11/2019 ela deve amanhecer ex-jscp. A grande vantagem do Banco do Brasil é que como os lucros tiveram crescimento em relação a 2018, a minha expectativa é de juros sobre capital próprio maiores que os R$ 0,54 por ação distribuídos em 2018 nesse período.

Gráfico: Histórico de Lucros do Banco do Brasil. Fonte: Guiainvest A minha expectativa é de um yield de 1,0% a 1,4% somando as duas distribuições

Fleury (FLRY3)

Fleury é uma companhia de análises clínicas e exames realizados em laboratórios e que já tem lucro e distribui dividendos há muitos anos nesta época do ano. Nos últimos 3 anos, vemos que a companhia sempre distribuiu juros sobre capital próprio e dividendos em dezembro ou Janeiro do ano seguinte. Nos dois últimos anos, a distribuição foi menor R$ 0,1270 em 02/01/2019 com pagamento em 18/01/2019, e R$ 0,1313 por ação em 02/01/2018 com pagamento em 18/01/2018. No entanto, em dezembro de 2016, a Fleury distribuiu somando dividendos e JSCP o valor total de R$ 2,1084 por ação. Os valores foram pagos em 23/12/2016.

Data de Pagamento dos Proventos da Fleury. Fonte: Guiainvest. “Infelizmente” ( ou felizmente para investidores de longo prazo), os altos investimentos de Fleury me fazem crer que o provento distribuído deverá girar em torno de R$ 0,12 a R$ 0,14 por ação, o que significa um yield de apenas 0,4%.  Mas quem sabe eu erro, e ela distribui muito?

Perigo das Maiores Pagadoras de Dividendos

Provavelmente, você encontrará empresas que pagarão um dividendo grande agora em Dezembro ou Janeiro e que não está aqui. Mas quando montamos uma carteira desse tipo, precisamos buscar a previsibilidade. Ou seja, não adianta comprar uma ação como a Duratex – DTEX3 que pagou 4 % de Yield em Dezembro de 2018, mas que não pagou em 2016 e que agora está no prejuízo acumulado nos últimos 12 meses. Gostaria de lembrar também da importância da diversificação para fazer uma boa estratégia na alocação de ativos. Lendo este artigo, algumas pessoas vão preferir comprar apenas aquela empresa que deve distribuir o maior percentual, mas este é um processo perigoso, pois se houver uma mudança na distribuição, você pode ficar sem provento algum. Portanto diversifique, mesmo que você receba um pouco menos. Essa solução de comprar em Novembro para receber em Dezembro ou Janeiro, é uma solução emergencial. O ideal é que você aproveite esse momento de necessidade, saque esse primeiro rendimento para as suas despesas de início do ano, e depois mantenha essa carteira, faça novos aportes, para que no próximo ano, você consiga pagar essas despesas com “um pouco mais de folga”.

Melhores Ações de Dividendos para 2020