#engi11

Descobrir como investir nas melhores ações da bolsa de valores, vai permitir que você tenha acesso aos investimentos com maior potencial de lucro, além de evitar prejuízos indesejados. Esse artigo tem o objetivo de revelar o método perfeito para você fazer uma rápida análise fundamentalista, que identifica os pontos positivos e negativos das principais empresas listadas na bolsa de valores.  Hoje você descobrirá se Comprar Ações da Energisa Hoje Vale a Pena. Mas antes de revelar se investir na Energisa vale a pena ou tentar descobrir se a ENGI11 vai subir ou cair, alguns avisos importantes: Não se endivide para investir em ações;Não venda nada de valor para poder investir;Comece com pouco dinheiro, faça os aportes mensalmente e monte sua carteira de investimentos aos poucos;Conheças as melhores corretoras de valores e escolha a que melhor atende às suas necessidades; Não esqueça de diversificar seu portfólio, faça uma boa alocação de ativos;Lembre-se que a renda fixa é importante para dar equilíbrio e para ajudar você com uma reserva de emergência. Não se exponha 100% em renda variável;Conheça a Análise Fundamentalista para saber como investir em ações. Então, você está pronto para saber se ENGI11 Vale a Pena? Leia até o final e descubra hoje mesmo.

O que é a Energisa e as Ações ENGI11

A Energisa é quinto maior grupo distribuidor de energia do país em volume de energia distribuída, com mais de 114 anos de história controlando atualmente 11 distribuidoras. A companhia atende neste segmento 7,8 milhões de consumidores em 11 estados brasileiros, o que equivale aproximadamente a 20 milhões de pessoas atendidas, representando em torno de 10% da população do Brasil. Confira a abrangência territorial do mercado de geração distribuída da Energisa: Mercado de Geração Distribuída de Energisa Ações ENGI11: Governança A Energisa está listada na Bolsa de Valores no segmento Nível 2, de governança da B3. EmpresaEnergisa S.A.CódigosENGI11SubsetorEnergia ElétricaSegmento de ListagemEnergia ElétricaTag Along100%Free Float24%Principal AcionistaGipar S/aSitehttps://ri.energisa.com.br/ Dentre as características do segmento Nível 2 de governança, estão free float mínimo de 25%. A existência de ações ordinárias (ON) e preferenciais (PN). Conselho de administração com no mínimo 5 membros sendo 20% independentes. Tag Along de 80% para as ações preferenciais (PN) e de 100% para as ações ordinárias (ON). Divulgação das demonstrações contábeis no padrão US GAAP ou IFRS. E adoção da câmara de arbitragem do mercado. Banner will be placed here

Onde as Ações da Energisa (ENGI11) são Negociadas

As ações da Energisa são negociadas na Bovespa, a principal bolsa de valores do Brasil. Para ter acesso em realizar negociações com as ações ENGI11 o investidor brasileiro deve ter aberto conta em uma das melhores corretoras de valores que existem no Brasil atualmente. Após ter acesso ao home broker, poderá comprar e vender as ações da empresa. As ações da Energisa fazem parte de alguns índices como o Índice de Ações com Tag Along Diferenciado (ITAG) com representatividade de 0,67%. Também fazem parte do Índice de Energia Elétrica (IEE). Nos últimos 12 meses as ações da ENGI11 entregou aos acionistas rentabilidade de 40,05%.

Como ganhar com ações da Energisa (ENGI11)?

Existem diversas maneiras de se ganhar dinheiro com ações da Energisa (ENGI11) ou com ações de qualquer empresa listada na bolsa de valores.  As duas formas mais conhecidas são: Trade e Investimento de Longo Prazo. Trade Você pode comprar ações da Energisa (ENGI11) e aguardar que se valorizem durante um determinado período de tempo (curto ou no médio prazo) e vendê-las a um preço mais alto. O trade tem diferentes prazos:  day trade: a operação inicia e termina no mesmo dia;swing trade: operação de venda ocorre de dois dias a algumas semanas;position trade: operação de venda ocorre de algumas semanas a meses. Investimentos em longo prazo Você pode investir nas ações da Energisa (ENGI11) com foco em se tornar sócio da empresa. Focar seus objetivos no longo prazo, participando do crescimento da empresa e consequentemente lucrando com a valorização de suas ações. Caso opte por comprar ações da Energisa (ENGI11), mantendo-as por um longo prazo (anos), será remunerado através de proventos, conhecidos como dividendos ou juros sobre capital (JCP).

Dividendos das Ações da Energisa

Os dividendos das ações da Energisa (ENGI11) apresentou crescimento nos últimos anos. Em 2019 a Energisa distribuiu através de juros sobre capital próprio e dividendos aproximadamente R$ 1,08 por cada ação. Se você tivesse 1.000 ações, equivalente na época aproximadamente a R$ 28 mil, receberia R$ 1.080 no ano.

Gráfico: Histórico de Dividendos da Energisa. Fonte: GuiaInvest.

Evolução de Lucros das Ações Energisa (ENGI11)

Em 2019 a Energisa atingiu faturamento líquido de R$ 173,8 milhões. Nos 9M19, o número de consumidores totais totalizou R$ 7,8 bilhões apresentando crescimento de 2,1% na comparação com o mesmo período de 2018. Nos 9M19, seu lucro operacional totalizou R$ 1,6 bilhões. O sinônimo mais próximo para as ações Energisa (ENGI11) é “crescimento constante”.  A empresa simplesmente não para de expandir sua operação e melhorar seus resultados. Veja a evolução de seus lucros nos últimos 10 anos:

Gráfico: Histórico de Lucro da Energisa. Fonte: GuiaInvest.

Endividamento da Energisa (ENGI11)

Repare como o endividamento da Energisa vem reduzindo nos últimos anos:

Gráfico: Histórico de Endividamento da Energisa. Fonte: GuiaInvest. Os resultados do 3T19 da Energisa foram acima das expectativas e os números em gerais da empresa são incríveis: Margem Bruta15,7%Rent. Patr. Líq. (ROE)13,7%Margem Líquida4,6%Dívida Bruta / Pat. Líq.269,8%Liquidez Corrente1,5 A Energisa apresentou redução do retorno sobre patrimônio líquido nos últimos trimestres. Sua dívida líquida/ patrimônio líquido em 269,8% indica alta alavancagem financeira. Nos decorrer de 2019, o endividamento líquido da companhia apresentou crescimento de 48,6% na comparação com 9M18. A liquidez corrente em 1,5 indica alta capacidade de pagamento dos seus deveres no curto prazo.

Cotação Ações Energisa (ENGI11)

É de conhecimento geral que, no mercado financeiro, os preços das ações acompanham os lucros das empresas, veja abaixo a cotação da ENGI11: Gráfico: Histórico Preço vs. LPA da Energisa. Fonte: GuiaInvest. A linha laranja é o lucro e a linha azul é o preço. Ambas variáveis possuem alta correlação.  O lucro da empresa cresceu mesmo em momentos de recessão. Atualmente estamos em uma inflexão do PIB, ou seja, iremos retomar o crescimento econômico, o que irá favorecer ainda mais o desempenho da empresa. Portanto, a tendência é a valorização da bolsa brasileira junto ao crescimento do PIB.

Análise Fundamentalista Energisa (ENGI11)

Para descobrir se vale a pena comprar ações da Energisa (ENGI11), é precisa fazer uma análise fundamentalista da ENGI11. Veja abaixo alguns indicadores fundamentalistas da Energisa para você iniciar a sua análise: Indicador03/1906/1909/19Preço/Lucro (P/L)   12,5 15,821,4Preço/Valor Patrimonial (P/VPA)2,32,62,9Dividendos (DY) %   2,7% 2,3% 2,2%Valor de Mercado $14,6 B16,6 B18,1 BLucro por Ação (LPA) $3,21332,90392,3377Rent. Patr. Líq. (ROE) %18,5%16,8%13,7%Margem Líquida %6,9%6,0%4,6%Data Divulgação    09/05/19 08/08/1907/11/19 Preço sobre lucro (PL) O índice Preço/Lucro mede a relação entre o preço da ação pelo lucro por ação, ele é um importante indicador usado para medir o número de anos que um investidor levaria para recuperar o valor investido em uma ação pelo recebimento de dividendos. O P/L da Energisa (ENGI11) se encontra em 21,4. Preço/Valor Patrimonial (PVPA) O índice P/VPA mede a relação entre o preço da ação dividido pelo valor patrimonial por ação. O P/VPA da Energisa (ENGI11) se encontra em 2,9 podendo ser compreendido como o valor que o mercado está disposto a pagar pelo patrimônio líquido. Ou seja, a cada R$ 1,00 o mercado está disposto a pagar R$ 2,90 pelo patrimônio líquido da Energisa. Dividendos (DY) % O dividend yield é um indicador utilizado para medir a eficiência da empresa em relação a distribuição de dividendos. Ele mede a relação entre os dividendos pagos por ação pelo valor unitário da ação. O dividend yield da Energisa (ENGI11) se encontra em 2,2% podendo concluir que a empresa apresenta distribuição de dividendos dentro da normalidade, Em 2019 a Energisa pagou aos seus acionistas o valor aproximado de R$ 1,08 na forma de dividendos e juros sobre o capital próprio (JCP). Valor de Mercado $ O valor de mercado é um importante indicador usado na análise fundamentalista, isso porque ele mede o valor de mercado da empresa em relação a cotação da ação, ou seja, multiplicando o preço da ação pelo número total de ações. O valor de mercado da Energisa (ENGI11) se encontra em R$ 20,8 bilhões referente aos últimos dados. Lucro por Ação (LPA) $ O lucro por ação mede a relação entre o lucro líquido pelo número de ações emitidas pela empresa, dessa forma representa a parte do lucro líquido equivalente a cada ação. O lucro por ação da Energisa se encontra em 2,3 comparando com os principais concorrentes do setor, a Energisa mantém um lucro por ação médio. Rent. Patr. Líq. (ROE) % O ROE (Retorno sobre o Patrimônio Líquido) é um excelente indicador que mede a relação entre o lucro líquido pelo patrimônio líquido. É utilizado para medir a eficiência em relação a geração de retorno sobre os investimentos realizados na empresa feitos com investimentos próprios e de terceiros. O ROE da Energisa (ENGI11) se encontra em 13,7%. Margem Líquida % A Margem Líquida mede a relação entre o lucro líquido pela receita líquida, muito utilizado para medir a eficiência operacional das empresas. A Margem líquida da Energisa se encontra em 4,6%.

Método GI Score-Line System

O método GI Score-Line System ajuda a identificar as melhores ações da bolsa de valores. Trata-se de uma metodologia, desenvolvida pela empresa GuiaInvest, de avaliação dos mais importantes indicadores financeiros e fundamentalistas. Em um formato único, completo e de fácil interpretação, respeitando as características particulares de cada setor. O GI Score avalia mais de 15 indicadores fundamentalista (financeiros e mercado). O GI Line através de uma escala baseada em múltiplos históricos e na projeção de crescimento, demonstra o potencial de evolução em termos de preço da ação.  O resultado da avaliação é consolidado em uma métrica de pontuação, representado por uma barra de cores de rápido entendimento.  Pontuação do Método GI Score-Line System O método GI Score-Line System apresenta uma pontuação de 0 a 100, indicando a qualidade da empresa e do potencial de valorização das ações.

Tabela Pontuação GI Score-Line System. GI Score O indicador GI Score apresenta uma pontuação de 0 a 100, gerando a seguinte interpretação dos fundamentos (financeiro e mercado) da empresa. Pontuação GI Score da Energisa. Fonte: GuiaInvest. Desempenho1 trimestre com prejuízo nos últimos 12 meses.RentabilidadeROE cresceu 17,6% a.a. nos últimos 5 anos.Retorno ao AcionistaDentro da normalidadeNegociaçãoDentro da normalidadeEndividamentoDívida Líquida / Patr. Líquido de 256,5%.AdicionaisFree Float das ações ON de 24%. Veja abaixo o histórico de evolução do GI Score da Energisa (ENGI11), mostrando se a pontuação da empresa:

Gráfico: Histórico GI Score da Energisa. Fonte: GuiaInvest. GI Line O indicador GI Line apresenta uma pontuação de 0 a 100, gerando a seguinte interpretação do preço da ação da empresa. Veja abaixo a pontuação do GI Line das Ações da Energisa (ENGI11), mostrando o nível de risco em comprar ações da Energisa hoje, e a probabilidade de ganho e perda deste investimento. Pontuação GI Line da Energisa. Fonte: GuiaInvest. Com essa escala você consegue ter uma ideia se a ação ENGI11 vai subir ou se a ENGI11 vai cair. Caso queira ver a atual situação do preço das ações da Energisa (ENGI11) com a ferramenta do GuiaInvest, assine aqui a ferramenta com um desconto de 50% (oferta por tempo limitado). O método GI Score-Line System fará toda a diferença nos seus lucros de longo prazo. Diariamente diversas pessoas perdem dinheiro na bolsa de valores por comprar ações no escuro. A bolsa de valores é a melhor forma de ganhar dinheiro nos investimentos, oferece a oportunidade de você se tornar sócio de excelentes empresas.

Vale a Pena Comprar Ações da Energisa Hoje?

A essa altura do texto você já deve ter descoberto se vale a pena comprar ações da Energisa hoje. As ações da Energisa apresenta seu prêmio de risco bastante acima da taxa livre de risco, oferecendo menor risco aos investidores. A conclusão é que comprar ações da Energisa (ENGI11) é uma ótima alternativa para compor o seu portfólio no longo prazo. Baseado nos fundamentos históricos quantitativos (análise quantitativa), a Energisa apresenta excelente qualidade. Refletindo diretamente na consistência dos seus resultados.  Entretanto cabe ressaltar que para tomar uma decisão assertiva, sugiro que avalie aspectos que fogem aos números (análise qualitativa), como: Qualidade dos administradores;Concorrência;Fatores de riscos;Vantagem competitiva. Muitas pessoas me pediram um relatório com um passo a passo, com dica de 3 ações para comprar e lucrar pelos próximos 10 anos. Assim como existem outras excelentes empresas e talvez sejam uma melhor alternativa de investimento hoje, seja pelo preço ou pelos fundamentos. Para responder essa dúvida, criei um relatório com um passo a passo, com dica de 3 ações para comprar e lucrar pelos próximos 10 anos. Esse material gratuito ajudará você a escolher ações com enorme potencial de valorização e pagamento de dividendos, para ganhar dinheiro na bolsa de valores, mesmo que tenha pouco dinheiro ou ainda não saiba como investir!

Os resultados da Energisa ENGI11 referente a suas operações do terceiro de trimestre de 2019, foram divulgados no dia 07/11. Veja neste artigo os principais destaques do resultado da Energisa do 3T19 e se a ENGI11 vale a pena investir.  Confira o calendário de divulgação de resultados do 3T19 das empresas listadas na Bolsa de Valores e a análise das empresas que a equipe do The Capital Advisor está realizando. Data da divulgação: 07 de Novembro de 2019.

Sobre a Energisa

Conheça um pouco sobre a Energisa: data de fundação, core business, mercados onde atua, principais clientes. https://youtu.be/hF3RD05U60g Vídeo Institucional Energisa O Grupo Energisa é o quinto maior grupo distribuidor de energia do país, com sede em Cataguases - MG. A companhia atende aproximadamente 7,8 milhões de consumidores em onze estados brasileiros, cobrindo o equivalente a 10% da população do Brasil. O Grupo Energisa atua nos segmentos de distribuição, geração, transmissão, comercialização e na prestação de serviços de manutenção e operação de empreendimentos de geração e distribuição de energia elétrica. A empresa é formada por 11 concessões de distribuição de energia em todas as regiões do Brasil, 6 empresas de serviços, 4 empresas de transmissão além de 1 empresa de geração distribuída. Banner will be placed here

Avaliação de Governança

A Energisa está listada na Bolsa de Valores no segmento Nível 2 de governança da B3. EmpresaEnergisa S.A.CódigoENGI11SubsetorEnergia ElétricaSegmento de ListagemUtilidade Pública/ Energia ElétricaTag Along80%Free Float50%Principal AcionistaGipar S.ASitehttps://ri.energisa.com.br/

Balanço da Energisa

Os resultados do Grupo Energisa vieram mais otimistas em relação ao balanço divulgado pela empresa no trimestre anterior. Dentre os resultados da Energisa do 3T19 , podemos destacar o crescimento no consumo de energia de 4,4%, além do crescimento do ebitda totalizando R$ 885,1 milhões no terceiro trimestre de 2019. Confira os destaques do terceiro trimestre de 2019 da Energisa: A receita operacional líquida consolidada apresentou aumento de 10,0% em relação ao registrado no 3T18; Resultado líquido apresentou queda de 79,2% na comparação com o 3T18, influenciado pelos R$ 132,8 milhões de prejuízo em consequência da distribuidora Ceron e R$ 27,3 milhões de prejuízo da distribuidora Eletroacre, ambas adquiridas em leilões de privatização.

Resultados Operacionais

Confira dos resultados operacionais da Energisa, do terceiro trimestre de 2019. O consumo de energia elétrica no mercado cativo e livre do Grupo Energisa totalizou 8.881,9 GWh no 3T19, representando aumento de 4,4% em relação ao mesmo período do ano anterior.

Tabela: Mercado de energia das distribuidoras A Classe residencial que representa 35,5% do mercado cativo, obteve aumento de 8,2% de consumo, no 3T19 em comparação com o 3T18, influenciado pelas temperaturas mais elevadas. A Classe industrial que representa 20,7% do mercado cativo + livre, apresentou decréscimo de 1,8% no consumo de energia no 3T19 em comparação com o mesmo período do ano anterior. A Classe comercial que representa 19,5% do mercado cativo + livre, apresentou crescimento de 6,3% no consumo de energia, no 3T19 em comparação com 3T18. Influenciado principalmente pelo aumento do consumo nas concessões da EMT 8,6% (+35,9 GWh); EMS, 6,1% (+15,9 GWh), ERO 8,9% (+15,3 GWh) e ESS 5,2% (+9,5 GWh). A Classe rural que representa 10,8% do mercado cativo + livre, obteve crescimento de 1,7% no consumo de energia no 3T19 em comparação ao mesmo período do ano anterior. Favorecido, principalmente pelas concessões da EMT (+4,9% ou 19,2 GWh), ETO (+6,0% ou 4,0 GWh), ERO (+4,0% ou 3,5 GWh) e EMS (+2,6% ou 3,5 GWh). O clima influenciou o crescimento dessa classe no trimestre. As Demais classes que representa 13,5% do mercado cativo + livre, apresentou aumento de 4,1% no consumo de energia no 3T19 em comparação com mesmo período do ano anterior. A Energisa encerrou o período com 7.804.943 unidades consumidoras cativas, quantidade 2,1% superior à registrada no mesmo período de 2018. As aquisições da ERO e EAC adicionaram 920.280 unidades consumidoras à base de clientes cativos da Energisa. Com as aquisições da ERO e EAC, as perdas totais do Grupo Energisa somaram 5.762,9 GWh nos 12 meses findos em setembro de 2019, representando 13,60% da energia injetada, 0,07 ponto percentual acima de junho de 2019 e de setembro de 2018. A Energisa S/A, através da sua empresa de comercialização de energia elétrica, Energisa Comercializadora (ECOM), realizou, no 3T19, vendas de 1.243 GWh aos seus 624 contratos de vendas/clientes, apresentando aumento de 9,0% em relação aos 535 clientes/contratos de vendas do 3T18. Os quatro lotes de transmissão do Grupo Energisa estão em estágio pré-operacional e somados possuem uma Receita Anual Permitida (RAP) de R$ 188,9 milhões e investimentos estimados em R$ 1,6 bilhão. Indicadores DEC e FEC da Energisa O DEC e FEC são indicadores de qualidade criado pela ANNEL para garantir a qualidade na prestação do serviço público de distribuição de energia elétrica. No qual o DEC indica a duração equivalente de interrupção por unidade consumidora, e o FEC indica a frequência equivalente de interrupção por unidade consumidora.

Tabela: Indicadores de qualidade No terceiro trimestre de 2019, todas as distribuidoras apresentaram desempenho melhor que a meta regulatória para os indicadores DEC e FEC, exceto pela ERO.

Resultados Financeiros Energisa

O ebitda totalizou R$ 885,1 milhões no 3T19, representando crescimento de 27,2 % em relação aos R$ 695,8 milhões registrados no 3T18. A margem ebitda totalizou 17,5% no 3T19, representando crescimento de 0,5 p.p. em comparação com o 3T18. Logo nos 9M19, o ebitda atingiu R$ 2,5 bilhões, representando crescimento de 25,9 % em comparação com o mesmo período de 2018; O lucro líquido do setor de distribuição de energia elétrica totalizou R$ 279,7 milhões, representando queda de 20,7% em comparação com o 3T18. O lucro líquido do setor Comercialização, serviços de energia e outros, totalizou R$ 60,8 milhões, representando crescimento de 502% em comparação com o 3T18. O lucro líquido do setor Holdings (sem equivalência patrimonial), totalizou R$ (218,2) milhões, representando crescimento de 229,6% em comparação com o mesmo período do ano de 2018. No 3T19, o lucro líquido da Energisa foi de R$ 53,9 milhões, representando queda de 79,2% equivalente a R$ 205,5 milhões abaixo do 3T18. Logo nos 9M19, o lucro líquido foi de R$ 173,8 milhões, queda de 65,6% comparado com o mesmo período de 2018. Desconsiderando a aquisição da ERO e EAC, o lucro líquido (pro forma) seria de R$ 245,6 milhões no 3T19, redução de 5,3% (R$ 13,8 milhões) em relação ao mesmo período do ano de 2018.

Endividamento da Energisa

No terceiro trimestre de 2019 a dívida líquida, deduzida dos créditos setoriais, foi de R$ 12,8 bilhões vs. R$ 11,8 bilhões em junho de 2019 e R$ 10,8 bilhões em dezembro de 2018. A empresa se encontra em uma posição de dívida controlada, a relação dívida líquida por EBITDA Ajustado consolidados ficou em 2,8 vezes, representando queda em relação com 3T18.

Tabela: Dívida líquida A Energisa determinou respeitar o limite de 3,5x ebitda, como limite de endividamento. O custo médio da dívida líquida, encerrou o 3T19 em 7,31% ao ano equivalente a 128,04% do CDI. A maior parte da dívida total da companhia é indexada ao CDI.

Tabela: Dívida bancária Veja a evolução histórica dos últimos 10 anos do endividamento da Energisa:

Gráfico Histórico de Endividamento Energisa. Fonte: GuiaInvest.

Principais Indicadores

Veja abaixo os principais indicadores da Energisa para iniciar a sua análise fundamentalista da ENGI11. Indicador06/201909/2019Preço/Lucro (P/L)15,821,4Preço/Valor Patrimonial (PVPA)2,62,9Dividendos (DY) %2,32,2Valor de Mercado $16,6 B18,1 BLucro por Ação (LPA) $2,90392,3377Rent. Patr. Líq. (ROE) %16,8%13,7%Margem Líquida %6,0%4,6%Data Divulgação08/08/1907/11/19 * Indicadores com base na data de 09/11/2019

Teleconferência de Resultados da Energisa 3T19

Ouça a Transmissão da Teleconferência da Energisa do 3T19. abaixo: INSERIR AQUI O LINK DO ÁUDIO DA TELECONFERÊNCIA Documentos e arquivos dos Resultados da Energisa do 3T19.  Press Release 3T19;ITR 3º Trimestre 2019;Apresentação 3T19;Planilha de Resultados 3T19. Para conferir os resultados de outros trimestres, em texto ou áudio, acesse a Central de Resultados da Energisa.

ENGI11 vale a pena?

A Energisa tem forte presença no segmento de energia, com 114 anos de atuação sendo bastante reconhecida no segmento de energia elétrica, a diversificação de suas operações contribui para a minimização de riscos. A empresa apresentou melhora nos indicadores financeiros, como melhora na receita operacional, dívida líquida controlada além do aumento do lucro líquido em relação ao segundo trimestre de 2019. Logo na comparação com o 3T18, o lucro líquido da companhia apresentou forte queda influenciado pelas distribuidoras de energia ERO e EAC. As aquisições realizada pela Energisa possibilita conquistar novos mercados, ganhando uma maior margem em suas operações, sempre buscando criar sinergia entre suas operações focando em mercados com alto crescimento. Dessa forma, estimando um crescimento sustentável para a companhia. Escrito em conjunto por Eduardo Voglino e Marcelo Fayh (Analista CNPI).

Resultados da Energisa 3T19